El Ministerio de Economía llevará adelante hoy una nueva licitación de deuda con el objetivo de captar US$ 900 millones, que serán destinados a cubrir vencimientos previstos para julio. La estrategia oficial incluye la emisión de bonos en dólares, en un contexto en el que el país continúa sin acceso a los mercados internacionales debido al elevado riesgo país, que se mantiene en torno a los 560 puntos.

Ante este escenario, el equipo económico liderado por Luis Caputo decidió ampliar el monto de colocación de los bonos AO27 y AO28, que pasarán de US$ 250 millones a US$ 350 millones cada uno, tras la fuerte demanda registrada en la última subasta.

Además, está prevista una segunda vuelta de licitación por US$ 100 millones adicionales en cada instrumento, lo que permitirá completar el total buscado de financiamiento.

La necesidad de captar dólares en el mercado local se da en paralelo a la falta de definiciones sobre el préstamo que Argentina negocia con bancos privados, el cual contaría con garantías del BID y el Banco Mundial por hasta US$ 4.500 millones. Tampoco hay novedades sobre el desembolso pendiente del FMI por US$ 1.000 millones.

En simultáneo, el Tesoro deberá afrontar un desafío clave en moneda local: el roll-over de vencimientos en pesos por unos $8 billones. Para ello, el menú de instrumentos ofrecidos combina alternativas de corto plazo como Lecap y Lelink, junto con bonos CER, dollar linked y un nuevo bono dual a 2029, en busca de extender plazos y mejorar las condiciones de financiamiento.

Desde el mercado destacan que el Gobierno intenta aprovechar un contexto de alta liquidez y tasas estables para consolidar su estrategia de extensión de deuda en pesos.